本文將重點(diǎn)講述以下幾個(gè)問(wèn)題：首先，考慮到EUA期貨市場(chǎng)自身的歷史波動(dòng)特征，利用其短期和長(zhǎng)期跳躍、非對(duì)稱(chēng)性以及極端觀(guān)察值是否有助于預(yù)測(cè)其未來(lái)波動(dòng)率；其次，考慮到外生沖擊對(duì)EUA期貨市場(chǎng)的潛在影響，利用商品、債券、股指和不確定性這四類(lèi)外生因素是否可以提升對(duì)EUA期貨市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)率的預(yù)測(cè)性能，同時(shí)，哪類(lèi)因子的預(yù)測(cè)能力更強(qiáng)？第三，在上一步研究發(fā)現(xiàn)不確定性這類(lèi)因子具備最高預(yù)測(cè)能力的基礎(chǔ)上，能否綜合考慮不同國(guó)家的經(jīng)濟(jì)政策不確定性(EconomicPolicyUncertainty，EPU)信息提高EUA期貨市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)率的預(yù)測(cè)精度；第四，在目前人工智能技術(shù)高速發(fā)展的背景下，能否結(jié)合機(jī)器學(xué)習(xí)方法進(jìn)一步提取不同類(lèi)別的EPU指數(shù)中所包含的預(yù)測(cè)信息來(lái)提高預(yù)測(cè)精度？最后，前文的理論研究是否對(duì)資產(chǎn)配置和風(fēng)險(xiǎn)管理等工作有應(yīng)用價(jià)值。